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CZ年终问答：加密货币是AI和机器人的唯一选择，市场规模仍有几个数量级的增长空间，未来还有非常多的机会
BlockBeats 消息，12 月 18 日，Binance 创始人 CZ 在今日的年终问答上，讲述了自己如何处理个人工作重心，怎样看待 BNB Chain 以及加密市场未来的发展，如何判断重点赛道的走向和关键节点，以及其个人对创业的建议以及投资项目的侧重点。
CZ 表示，目前 Giggle Academy、YZi Labs、BNB 生态系统和推动国家加密货币采用是自己花时间最多的 4 件事。BNB Chain 今年增长显著，年交易量增长了约 600%，日活跃用户数突破了 200 万。CZ 认为，BNB Chain 只需继续为真正的建设者们构建价值。而 BNB 生态系统的规模，未来应该超越生态内任何单一业务——这包括中心化交易平台和各种协议等。
与其他头部行业参与者一样，CZ 同样对稳定币赛道给予了高度肯定，并认为「更好」的稳定币尚未大规模问世。「市场空间巨大，我认为我们目前看到的只是稳定币 1.0。更进一步的稳定币尚未大规模推出，目前才刚刚起步。现在我们看到的是 1.5 代的稳定币，比如 FDUSD 和 USD1。」
对于本轮牛市为数不多的新兴赛道「预测市场」，CZ 认为自己目前无法判断哪个项目将能够胜出，但下一个热点事件中的胜负能让项目暂时获得优势，「下一个备受瞩目的事件应该是明年的美国总统大选（中期选举），对吧？我认为，到了那个时期，能保持全天候待命、毫不松懈的团队很可能会胜出，至少短期内是如此。那会是一个非常有意思的阶段，需要团队全力投入。但真正的胜利是在长期竞争中取得的」。
AI 和机器人是美股乃至全球科技领域关注的焦点，而 CZ 认为二者与加密货币将会紧密相连，「我预计未来人工智能和机器人将大规模使用加密货币。目前还没有，但最终它们会的——没有别的选择。」但 CZ 在谈到 AI Agent 交易产品时并未表示看好，原因在于 CZ 认为如果 AI Agent 真的可行，项目方就不会轻易卖给用户，自己使用即可。而资本市场是一场零和博弈，大家都使用了同样的 AI 策略，会导致策略最终收效甚微，甚至失效。「如果市场上所有人都在用，那它就没那么有效了。不过总的来说，我认为 AI 确实将以各自不同的方式，被交易者们大量使用。」
提及对初创项目的投资，CZ 表示其个人更愿意长期扶持有使命驱动的建设者，「根据市场需求调整产品是好的，但如果每三个月就彻底转变方向，那说明你并非真正热爱某件事。」在市场需求不断变化的背景下，团队的执行力，是 CZ 投资项目时最看重的东西，对于创业者来说，没有固定的成功配方，通往成功的路径多种多样，「未来还有非常多的机会。」
尽管近期行业或再次进入熊市，但谈到加密领域的发展，CZ 表示一切仍然处于早期，还有较大的发展空间，「我认为加密货币目前的普及率还只停留在个位数百分比——取决于我们是按人数还是按财富总量计算。如果按现有财富总量计算，渗透率可能还不到 1%。我认为加密货币的规模还有几个数量级的增长空间。」
他认为BNB生态的成功关键在于持续为真正的建设者创造价值，而不是追求短期热点。BNB Chain年交易量增长600%和日活用户突破200万，证明基础设施的实用性驱动增长，而非投机。生态系统的规模应超越任何单一业务（如中心化交易所），这指向一个多维度、自洽的经济体系。
稳定币被CZ视为关键赛道，但当前版本仅是1.0或1.5阶段，例如FDUSD和USD1。他暗示未来会出现更先进的稳定币，可能涉及算法设计、跨链兼容性或监管合规性突破。这与Coinbase和a16z的报告一致，后者也强调稳定币是“杀手级应用”，尤其在支付和全球金融包容性领域。
关于预测市场，CZ指出明年的美国总统大选可能是催化剂，但胜利取决于团队的执行力和长期坚持，而非短期优势。这呼应了a16z对预测市场作为结构性变化的分析——它需要法律框架和技术的成熟，而非单纯依赖事件驱动。
AI和机器人与加密货币的结合是CZ的长期论点。他坚信AI将大规模采用加密货币作为价值交换媒介，因为去中心化货币是机器经济（如自动支付、微交易）的唯一可行方案。但他对AI交易代理产品持怀疑态度，认为同质化策略会失效，这体现了对市场有效性的深刻理解——如果所有参与者使用相同工具，阿尔法收益将消失。
在投资哲学上，CZ强调使命驱动和执行力，反对频繁转向。这暗示加密货币创业需要长期主义，而非追逐市场叙事。何一的AMA和ArkStream报告同样指出，市场缺乏优质资产，反VC和MemeCoin流行反映了基础创新的不足。
整体来看，CZ的视角是宏观且系统性的：加密货币不仅是金融工具，更是未来数字经济的底层设施。它与AI、机器人、稳定币和预测市场的融合，将推动从“交易驱动”到“产品驱动”的转型。a16z和ArkStream的报告补充了这一点，强调代币化、隐私网络和代理经济是下一个爆发点。
尽管行业可能有熊市波动，但机构采用、ETF批准和降息背景（如ArkStream提及）将加速破局。CZ的乐观源于基础设施的成熟和未被满足的市场需求——例如Giggle Academy的教育应用或国家级加密货币采用，这些非金融场景可能带来下一个十亿用户。
